Để có cái nhìn rộng hơn, Thương gia sẽ giới thiệu đến bạn đọc loạt bài viết phân tích những tiêu cực của thị trường đã ảnh hưởng thế nào đến an ninh tài chính quốc gia, đồng thời tìm ra những điểm chưa phù hợp của thể chế tài chính và kiến nghị xây dựng hệ thống an ninh tài chính đúng đắn và phù hợp, từ đó góp phần đảm bảo an ninh tài chính trên TTCK Việt Nam.

Trong đại dịch, thị trường vẫn phát triển "thăng hoa"

Mặc dù nền kinh tế bị ảnh hưởng lớn bởi đại dịch COVID-19, song khi chia sẻ với Phóng viên Thương gia online nhiều chuyên gia về tài chính vẫn đánh giá năm 2021 TTCK Việt Nam tăng trưởng mạnh mẽ, ghi dấu một năm “thăng hoa” với các mốc kỷ lục mới được xác lập trên chặng đường phát triển 21 năm.

Hiện nay, ngành chứng khoán nói chung và TTCK nói riêng đã không ngừng hoàn thiện về cấu trúc, từng bước phát triển mạnh mẽ, góp phần cơ cấu lại hệ thống tài chính Việt Nam theo hướng cân đối, bền vững hơn.

Những hành vi này đã ảnh hưởng trực tiếp đến mức độ minh bạch các hoạt động giao dịch trên thị trường và tiềm ẩn rất nhiều nguy cơ liên quan đến tội phạm trong lĩnh vực này.

"Gian dối", "thổi giá" gây nhiễu loạn thị trường

Tháng 9/2021 vừa qua, Ủy ban Chứng khoán Nhà nước (UBCKNN) đã phát thông báo xử phạt đối với hành vi thao túng giá cổ phiếu FTM của Công ty CP Đầu tư và Phát triển Đức Quân với hành vi sử dụng 50 tài khoản để giao dịch nhằm mục đích tạo cung cầu giả tạo, thao túng cổ phiếu FTM của Công ty CP Đầu tư và Phát triển Đức Quân.

Cuối năm 2021, UBCKNN qua kiểm tra phát hành trái phiếu doanh nghiệp tại Công ty cổ phần Tập đoàn VsetGroup đã phát hiện ra VsetGroup đã ký 678 hợp đồng mua bán trái phiếu với tổng giá trị hơn 208,6 tỷ đồng, nhưng không cung cấp các hợp đồng đã ký theo yêu cầu của đoàn kiểm tra.

Cùng với đó, VsetGroup không cung cấp được hồ sơ, tài liệu liên quan đến sử dụng số tiền thu được phát hành trái phiếu. Không những thế, các khoản tiền thu được từ phát hành trái phiếu, còn được các cá nhân rút ra khỏi tài khoản của công ty và không được nhập quỹ đầy đủ, không được theo dõi trên sổ sách kế toán của công ty.

Tháng 04/2022, Sở Giao dịch chứng khoán TP Hồ Chí Minh (HOSE) vừa thông công bố danh sách chứng khoán không đủ điều kiện giao dịch ký quỹ. Trong đó có 3 mã chứng khoán không đủ điều kiện giao dịch ký quỹ (vay margin) thuộc 3 cổ phiếu trong hệ sinh thái của Công ty cổ phần Tập đoàn FLC là FLC (FLC), Nông dược HAI (HAI), FLC FAROS (ROS). Nguyên nhân là do 3 doanh nghiệp này đã chậm công bố thông tin báo cáo tài chính năm 2021 đã kiểm toán quá 5 ngày làm việc kể từ ngày hết hạn công bố thông tin.

Cùng thời gian, UBCKNN đã có văn bản yêu cầu các công ty chứng khoán báo cáo dư nợ cho vay giao dịch ký quỹ chứng khoán với các cổ phiếu thuộc hệ sinh thái FLC bao gồm 7 cổ phiếu: FLC, AMD KLF, ART, HAI, ROS, GAB. Sau nhiều lùm xùm liên quan đến lãnh đạo FLC thao túng thị trường chứng khoán, từ đầu năm đến nay, giá trị vốn hóa thị trường của FLC đã giảm 46%, HAI giảm 37% và ROS giảm hơn 58%.

Vụ việc thao túng TTCK của Tập đoàn FLC – ông Trịnh Văn Quyết đã vẽ ra một "kịch bản" khá tinh vi, chỉ đạo nhiều người cùng tham gia "thổi giá" cổ phiếu của chính tập đoàn mình nắm giữ lên một mức cao ngất ngưởng để bán chui số cổ phiếu đã mua rẻ với mục đích hưởng lợi bất chính. Ngày 10/01/20222, Chủ tịch Tập đoàn FLC bán 74,8 triệu cổ phiếu FLC nhưng không báo cáo, không công bố trước khi thực hiện giao dịch theo quy định đã gây thiệt hại nghiêm trọng cho NĐT, ảnh hưởng đến ANTC trên TTCK tại Việt Nam.

Gần đây nhất, vụ việc Tập đoàn Tân Hoàng Minh đã có hành vi gian dối, sử dụng các công ty thành viên phát hành 9 đợt trái phiếu trái quy định pháp luật, tổng giá trị 10.300 tỷ đồng để huy động tiền của nhà đầu tư nhưng không sử dụng vào các hoạt động kinh doanh theo hồ sơ phát hành trái phiếu đang làm rúng động TTCK Việt Nam.

Những sai phạm này không những tổn hại đến môi trường đầu tư tài chính và tính lành mạnh, an toàn của thị trường tài chính mà còn trực tiếp gây thiệt hại nặng nề cho các nhà đầu tư trái phiếu lẫn cổ phiếu, thậm chí khiến không ít nhà đầu tư bị giải chấp oan tài khoản chứng khoán.