Chứng khoán tuần 5/6-9/6, VN-Index sau khi vượt đường MA200 đã có tuần giao dịch đột biến tích cực. Đầu tuần VN-Index tăng điểm tạo khoảng trống tăng giá lên vùng kháng cự 1.115 - 1.125 điểm tương ứng đỉnh giá tháng 1/2023. Áp lực bán ngắn hạn gia tăng ở vùng 1.115 điểm với rất nhiều mã sau giai đoạn tăng nóng, quá mua ngắn hạn chịu áp lực chốt lãi với thanh khoản đột biến trong phiên 8/6/2023. VN-Index chịu áp lực điều chỉnh về vùng 1.095 điểm và phục hồi tăng giá trở lại trong phiên cuối tuần. Qua đó VN-Index kết thúc tuần ở mức 1.107,53 điểm, tăng 1,53% so với tuần trước, tuần thứ 2 tăng điểm với thanh khoản gia tăng tốt.

Trong tuần thanh khoản trên HOSE đạt 91.412,91 tỷ đồng, tăng 16,9% so với tuần trước, và có phiên giao dịch thanh khoản đột biến cao nhất từ đầu năm. Khối lượng giao dịch chỉ tăng 9,5%, thể hiện dòng tiền đang tập trung nhiều hơn vào các mã vốn hóa lớn, thị giá cao. Thanh khoản HNX tăng 9,6% lên 10.366,92 tỷ đồng được giao dịch. Thanh khoản trên 02 sàn niêm yết vượt mức trung bình, đột biến khi VN-Index vượt đường trung bình MA200. Nhà đầu tư nước ngoài tiếp tục bán ròng trên HOSE với giá trị 484,17 tỷ đồng, mua ròng trên HNX với giá trị 91,24 tỷ đồng.

Khi VN-Index sau hơn 1 năm giá mới vượt lên đường trung bình MA200 đã tạo tâm lý rất tích cực cho thị trường và dòng tiền có dấu hiệu gia tăng mạnh trở lại các mã, nhóm mã cơ bản có nền tảng tốt, hệ số P/E thấp. Trong đó nhiều mã tăng giá mạnh, thanh khoản đột biến như trong nhóm hóa chất với DGC (+ 12,08%), CSV (+ 4,28%).. nhóm logistic như HAH (+11,11%), DXP (+10,66%), VOS (+5,46%)..., nhóm thủy sản cũng tích cực với thanh khoản gia tăng như ACL (+5,02%), ANV (+4,76%), MPC (+3,98%)...

Nhóm cổ phiếu ngành dược trong tuần qua cũng có diễn biến tăng giá mạnh, thanh khoản rất đột biến như AGP (+21,65%), DHT (+15,69%), DHG (+12,68%), IMP (+9,12%), DBD (+5,13%)...

Trong khi đó nhóm ngân hàng sau tuần phục hồi tốt phân hóa hơn, nhiều mã vẫn tích cực vượt vùng giá đỉnh cũ tuần trước như VCB (+5,90%), MSB (+3,15%), MBB (+2,79%)... đa số chịu áp lực điều chỉnh với BVB (-5,08%), ABB (-4,40%), HDB (-2,89%), BID (-2,80%), EIB (-2,36%)...

Các cổ phiếu dịch vụ tài chính, chứng khoán cũng có diễn biến tương tự, nhiều mã chịu áp lực bán chốt lời ngắn hạn nhưng mức độ phục hồi phân hóa mạnh, nhiều mã phục hồi tích cực vẫn duy trì tăng giá tốt so với tuần trước như VIX (+12,34%), WSS (+11,94%), TVS (+10,34%), SHS (+5,83%)... trong khi các mã giảm điểm là BVS (-6,43%), APS (-5,73%), FTS (-3,35%)...

Nhóm cổ phiếu bất động nhiều mã vẫn duy trì đà tăng mạnh như QCG (+39,66%), LDG (+14,94%), PDR (+13,04%), NVL (+5,42%)... ngoài các mã chịu áp lực điều chỉnh như DXG (-4,29%), DIG (-4,13%), CEO (-3,35%)...

Biến động chưa rõ xu hướng

Chứng khoán Vietcombank (VCBS)

Về góc nhìn kỹ thuật, VN-Index kết tuần tạo nến dạng hammer nhờ lực cầu về gần cuối phiên. Xét về khung đồ thị ngày, chỉ báo RSI có xu hướng tăng trở lại, tuy nhiên vẫn đang ở mức cao nên xác suất hình thành 2 đỉnh tạo phân kỳ âm đảo chiều ở vùng đỉnh vẫn cần được tính đến.

Theo lý thuyết Wyckoff, những phiên rung lắc tăng điểm mạnh ở vùng kháng cự vẫn có xác suất hình thành những phiên UTAD đảo chiều “Upthrust after distribution”.

Khuyến nghị các nhà đầu tư cân nhắc hiện thực hóa lợi nhuận một phần để quản trị tối đa rủi ro trong ngắn hạn, nhất là khi thị trường vẫn đang rung lắc, biến động chưa rõ xu hướng ở vùng kháng cự ngắn hạn.

Cơ hội lướt sóng

Chứng khoán Sài Gòn - Hà Nội (SHS)

Việc thị trường duy trì sóng hồi với sức mạnh ổn định được thể hiện rõ qua từng đợt tăng kèm điều chỉnh tích lũy lại. Với việc sóng hồi được hình thành trên nền tảng tích lũy chặt chẽ tạo cơ sở để VN-Index hồi phục mạnh và mục tiêu trong ngắn hạn là khu vực đỉnh các sóng cũ quanh 1.150 điểm, về trung hạn kỳ vọng VN-Index sẽ tạo được uptrend nếu vĩ mô không xấu.

Mặc dù tín hiệu kỹ thuật tích cực nhưng rủi ro thị trường không tiếp tục bùng nổ vẫn có thể xả ra dù xác suất thấp, trong trường hợp thị trường không hình thành được uptrend trung hạn thì ngưỡng hỗ trợ của VN-Index sẽ xoay quanh khu vực 1.000 -1.050 điểm. Xét về tổng thể với nền tảng tích lũy chặt chẽ trong hơn 6 tháng qua đã tạo ra cơ sở tích lũy đủ tốt để hình thành sóng trung hạn, do đó giai đoạn hiện tại là giai đoạn thị trường đã chuyển từ trạng thái thận trọng sang trạng thái tích cực.

Thị trường trong ngắn hạn đã hình thành sóng tăng và mở ra các cơ hội lướt sóng, nhà đầu tư theo trường phái ngắn hạn vẫn có thể tận dụng các phiên điều chỉnh của thị trường để gia tăng tỷ trọng cổ phiếu. Trong trung, dài hạn thị trường lại ở trạng thái vận động trong kênh tích lũy rộng để chuẩn bị cho một chu kỳ uptrend mới.

Mở vị thế mua

Chứng khoán KIS

Áp lực bán ở cuối phiên dẫn đến thị trường đảo chiều kết phiên trong sắc đỏ sau năm phiên tăng điểm, nhưng thanh khoản lại tăng mạnh.

Đóng cửa, VN-Index mất 0,74% đóng cửa tại 1.101 điểm trong khi VN30-Index cũng giảm 1,20% xuống còn 1.092 điểm. Khối lượng giao dịch đạt 1.304 triệu cổ phiếu/ 23.660 tỷ đồng, tăng tương ứng 42%/42% so với trung bình 5 phiên gần nhất.

Mặc dù thị trường có sự điều chỉnh, nhưng đây không phải là một tín hiệu xấu bởi vì chỉ số VN-Index vượt qua một số ngưỡng quan trọng như 1.080 điểm và 1.100 điểm đã cho thấy xu hướng tăng trong ngắn hạn. Do đó, nhà đầu tư nên mở các vị thế mua và tập trung vào các cổ phiếu đầu ngành.

Quan sát diễn biến

Chứng khoán Rồng Việt (VDSC)

Thị trường có động thái cân bằng và hồi phục từ 1.095 điểm của VN-Index trong phiên cuối tuần. Tuy nhiên, mức hồi phục của thị trường và thanh khoản giao dịch vẫn còn khá khiêm tốn, cho thấy sự thận trọng nhất định của dòng tiền sau diễn biến lao dốc hôm qua.

Do đó, với mẫu hình nến Hammer khi đóng cửa, thị trường có thể sẽ được giữ nhịp và tiến lên thăm dò cung cầu trong vùng 1.110-1.115 điểm trong phiên đầu tuần tới. Tuy nhiên, tạm thời vẫn cần quan sát khả năng cân bằng và lưu ý rủi ro lực cung quay trở lại tại vùng này. Nhà đầu tư vẫn cần chậm lại và quan sát diễn biến cung cầu. Tạm thời có thể nắm giữ các cổ phiếu đang có tín hiệu kỹ thuật tốt nhưng cần cân nhắc chốt lời tại các cổ phiếu đang chịu áp lực bán từ vùng cản. Ngoài ra, có thể cân nhắc nhịp chỉnh của thị trường để mua ngắn hạn một số cổ phiếu lùi nhanh về nền tích lũy trước đó.

Tiếp tục tăng điểm và giằng co

Chứng khoán Vietcap

Tín hiệu kỹ thuật ngắn hạn của những VN-Index, VN30, VNMidcap, VNSmallcap hay HNX-Index vẫn được duy trì ở trạng thái tích cực. Ngưỡng kháng cự gần nhất của VN-Index là vùng 1.120 điểm trong khi của VN30 là đường EMA200 tại 1.108 điểm.

Dự báo trong phiên giao dịch tới, thị trường sẽ tiếp tục những nỗ lực tăng điểm và giằng co khi VN-Index và VN30 kiểm định các kháng cự lần lượt tại 1.120 điểm và 1.108 điểm.

Ở kịch bản khả quan, nếu VN-Index vượt qua mốc 1.120 điểm, chỉ số này sẽ kéo dài đà tăng hướng lên vùng 1.150 điểm để thiết lập mức cao mới trong năm 2023. Khi đó, chỉ số VN30 nhiều khả năng cũng sẽ vượt qua được EMA200 và thu hút lực cầu về lại nhóm cổ phiếu vốn hóa lớn. Ngược lại, nếu VN-Index và VN30 không thể vượt qua kháng cự trong lần kiểm định thứ hai, xu hướng tăng hiện tại sẽ kết thúc.

Nhận định thị trường của các công ty chứng khoán được ThuonggiaOnline trích dẫn nguyên văn chỉ có giá trị như một nguồn thông tin tham khảo. Các công ty chứng khoán có thể có những xung đột lợi ích đối với các nhà đầu tư khi đưa ra nhận định.